IC Insights：全球 IC 銷售額將下滑5%，中芯國際等6家企業能實現突圍

IC Insights昨天發表報告稱，全球半導體二季度的銷售額增長為-5%，其中統計的21家半導體企業中，隻有6家在二季度會出現銷售額的正增長，另外15家預計銷售額將持平或者下降。 報告中稱受到疫情影響，半導體業務未來一段時間充滿不確定性，因此許多半導體公司並沒有提供全年的業績指導，但是有幾家公司提供了2020年第二季度的前景預測，但是這些企業的預測都將範圍擴大的比正常範圍更大。 
6家實現正增長
從IC Insights的數據來看，名單上的21家公司合計第二季度的銷售額將連續下降5%，雖然目前經濟形勢趨於穩定，但也隻有6家企業預計在Q2能實現正增長，分別是聯發科，AMD、西部數據/SanDisk、聯電、ADI和中芯國際，其中聯發科以6%的增長率居首。聯發科能有如此迅猛的增勢主要歸功於其擴大智能手機5G芯片的銷量，西部數據/SanDisk能有4%的增長，則反映了數據中心和SSD應用對NAND閃存的強勁需求。
中芯國際增長邏輯中芯國際將繼續維持正增長。一、14nm擴張進度優於預期，Q2產能將達到12K/月（對應產能利用率40~50%）；二、28nm產能利用率將從Q1的70-75%提升至2Q的80-85%，系受益於海思、展訊及恒玄科技等客戶投片量的增加（平均增加 10-20%）；三、TWS強勁需求有望提升 40nm 晶圓單價（幅度 約+0-5%）；四、其他成熟製程保持滿載。

歐洲三強集體下滑除了上述6家企業實現正增長之外，另外15家企業預計第二季度均出現銷售額下滑或者持平，TI在第一季度電話會議中預期訂單在3月和4月初走強之後會在短期內繼續走低，主要原因是宏觀壓力導緻終端市場需求減弱進而影響客戶訂單，所以IC Insights預計二季度TI的銷售額將下滑13%。 另外值得注意的是歐洲三強，ST、Infineon和NXP預計在二季度的下滑比例都在兩位數以上，其中ST下滑10%、NXP下滑11%、Infineon下滑13%。Infineon的CEO表示，由於全球汽車陷入泥潭，通用、寶馬、豐田等汽車銷量大滑，使得半導體供應系統遭遇重創，汽車半導體業務占據英飛淩第二季度43%的營收，再加上收購Cypress之後財務並表，預計收入將會比表面上更糟糕。 同樣NXP與ST也表達了與Infineon同樣的擔心，根據IHS Markit最近發布了一份報告，指出由於冠狀病毒大流行，西方的年度輕型汽車銷售將急劇下降。該組織表示，今年歐洲輕型車銷量將降至1550萬輛，下降36.9％。該公司還預測，美國的輕型運輸采購量將同比下降26.7％，至1250萬輛。中國僅下降了15%。 歐洲半導體工業協會（ESIA）的數據顯示，4月歐洲市場的半導體銷售額為31.32億美元，與去年同期相比下降了7.1%，與3月相比，下降了7.6%。 
兩大增長點從聯發科與西部數據這兩者的增長從側面反映出了，今年半導體產業的增長點在5G芯片與內存市場。疫情導緻遠程辦公和學習，增加了對筆記本電腦的需求，根據DigitimesResearch最近報告稱，第二季度筆記本電腦和平板電腦的出貨量激增。該組織發現筆記本電腦的發貨量比上一季度增長了40％，而平板電腦的發貨量增長了45.5％此外，加之服務器和其他數據密集型應用的需求，推動了這部分產品對存儲芯片的需求。 根據SK海力士的最新財報顯示，Q1合並收入為7.2萬億韓元，環比增長4%，營業利潤8003億韓元，環比增長239%，三星電子第一季度運營利潤達到6.4萬億韓元，同比增長3.43%；營收達到55.3萬億韓元，同比增長5.61%，美光近期也宣布將Q3的營收預測由此前的46~52億美元上調整52~54億美元，預計短期內內存產業還將繼續火爆下去，下一季度的增長成為必然。 半導體行業的另一個增長點則來自於5G芯片，高通在第二季度財報電話會議中表示，預計2020年芯片組數量仍在1.75億~2.25億之間，下一年的5G芯片組出貨量將激增至4.5億個芯片組。並且目前中國市場40%的手機涉及5G芯片，高於去年的12月的19%和第一季度的30%，高通表示，雖然手機芯片出貨量沒有顯著激增，但是與同等4G手機相比，高通從每一部手機獲得的芯片收入平均增長了約50%。 ADI在上個月預測了二季度公司銷售額將高於華爾街的預期，主要原因是5G網絡設備芯片的銷售以及工廠和醫療設備的機器人升級。